英国政府的一项最新制裁决定，再次将加密货币交易所HTX推到了聚光灯下。指控的核心是：HTX为俄罗斯的“影子金融网络”提供了关键支持，协助规避西方制裁，并涉及了高达76亿美元的资金流动。HTX方面对此予以否认，表示尚未置评。值得注意的是，这家交易所此前已因涉嫌非法推广加密资产服务而面临监管压力，还遭遇过“HTXunion”庞氏骗局的品牌危机。如今这一轮制裁，无疑让其运营合规性与地缘整治风险成为了行业讨论的焦点。
具体来看，英国方面以涉嫌参与俄罗斯“A7”影子网络为由，对HTX的运营商——巴拿马公司Huobi Global S.A.实施了制裁。最新发布的链上数据分析也显示，该交易所确实处理了数十亿美元流向俄罗斯高风险实体的资金，这进一步印证了监管机构的担忧。
被盯上的HTX，正在对英国将其背后的巴拿马公司列入黑名单的决定提出异议。英国的官方说法是，HTX向已受限制的实体提供了金融服务和经济资源，实质上是为支持莫斯科的战争经济提供了金融便利。政府的表态非常明确：此次行动的目标，就是严厉打击俄罗斯利用的“加密货币和非法金融网络”，特别是克里姆林宫支持下的A7“影子”系统，该系统被广泛认为是向俄罗斯注入战争资金的重要管道。
这一系列制裁及其背后最新的区块链分析数据，都凸显了西方世界日益加剧的担忧：尽管自俄乌冲突以来实施了全面的金融限制，但与俄罗斯相关的行动者仍在利用主流的加密平台进行资金转移。此次18项制裁措施，不仅针对与A7相关的基础设施，如一家吉尔吉斯斯坦银&行，还包括了英国外 交 部所称的“一家主要的全球加密货币交易所”——HTX被怀疑向克里姆林宫输送了超过15亿美元的资金，也因此将面临资产冻结和金融服务禁令。
英国政府发布的制裁名单中包含了火币全球（Huobi Global）。
HTX很快在X平台（原Twitter）上发布声明进行回应，辩称这一制裁认定仅适用于作为独立法律实体的火币全球，并强调其线上交易所和用户资金不受影响。然而，就在这份声明发布后的第二天，一份由区块链数据分析公司Global Ledger分享给Cointelegraph的新报告，揭示了另一番光景——该平台确实处理了数十亿美元与俄罗斯交易对手及暗网市场相关的资金。
监管压力层层加码
根据Global Ledger的统计，从2021年到2026年5月，HTX处理了约210.6亿美元的“高风险”加密货币交易。其中，至少有76.4亿美元直接与俄罗斯的高风险实体及暗网市场有关，涉及的对象包括已受制裁的Garantex、其继任者Grinex、A7A5，以及现已关闭的Hydra市场，还有Kraken暗网和Mega暗网等其他站点。报告还指出，HTX业务辐射范围可能早已超出俄罗斯，其平台上还流经了与辉昂集团、Nobitex、真 主党，甚至与朝鲜有关的Lazarus集团相关的巨额资金。
彭博社报道称，英国官员初步估计HTX协助将约15亿美元资金转移回了俄罗斯国库。而Global Ledger基于对比特币、以太坊和波场网络上多年链上追踪数据得出的76亿美元总额，意味着官员们看到的可能只是冰山一角。
HTX处理了与高风险实体相关的巨额资金流。
除了制裁本身，英国金融行为监管局（FCA）也在另一条战线上持续对HTX施压。该监管机构已于2025年10月启动高等法院诉讼程序，起诉火币全球及其控制人，指控他们向英国消费者非法推广加密货币交易服务，违反了英国严厉的金融推广法规。
面对多方指控，HTX依然坚持自己的立场，否认英国方面的核心指控，重申处罚针对的是另一家法律实体，并强调自身致力于全面遵守法律法规，与执法机构保持密切合作。交易所方面表示，其全球业务运行正常，用户资金安全无虞。然而，Global Ledger的分析则指出了一个更严峻的现实：尽管限制措施日益增多，受制裁的俄罗斯网络仍在持续从主要中心化交易所获取流动性。
截至发稿时，Cointelegraph已分别联系了HTX和Global Ledger，希望就这份新报告及英国的制裁措施获得更多评论，但尚未收到回复。
